Публичное размещение облигаций – выпуск (продажа) государственных, муниципальных или корпоративных облигаций на фондовой бирже для неограниченного круга потенциальных инвесторов с целью привлечения компанией дополнительного источника финансирования для масштабирования бизнеса, реализации конкретных программ или рефинансирования текущих кредитных обязательств.

Владелец такой облигации имеет право получить от компании, выпустившей облигации, в оговорённый срок её номинальную стоимость деньгами или в виде иного имущественного эквивалента, а также процент (купон) от её номинальной стоимости либо иные имущественные права.

Наши преимущества

  • Составление документации Компании для выпусков облигаций разного уровня сложности с учетом коммерческих потребностей Компании.
  • Комплексный подход при оказании услуг необходимых Компании, включая:
    • юридическую и финансовую подготовку Компании к выпуску облигаций;
    • сопровождение размещения выпусков облигаций;
    • сопровождение раскрытия Компанией обязательной информации.

Наша команда

все

Выпуски облигаций с периодичной доходностью

  • Выпуск классических облигаций.
  • Выпуск биржевых облигаций.
  • Выпуск коммерческих облигаций.
  • Выпуск облигаций в рамках Программы облигаций.
  • Выпуск облигаций субординированного займа.

Этапы или содержание услуги

Облигации можно классифицировать:

  • По форме выпуска: документарная или бездокументарная форма.
  • По форме выплаты процентного дохода: купонные (процентные) или дисконтные.
  • По способу выплаты доходов: с фиксированной или плавающей процентной ставкой.
  • По типу эмитента: государственные или корпоративные.
  • По возможности обмена на другие ценные бумаги: конвертируемые или неконвертируемые.
  • По форме обеспечения: необеспеченные или обеспеченные.
  • По типу регистрации выпуска: биржевые и коммерческие.

Преимущества выпуска облигаций:

  • Возможность свободного обращения облигаций на долговом рынке.
  • Возможность размещения облигаций без дополнительного обеспечения;
  • Возможность заимствования денежных средств по ставке ниже банковского кредита.
  • Возможность снижения ставки при вторичном и последующих размещениях.
  • Выплата общей суммы заимствования только по истечении срока обращения при погашении облигаций.

Облигации размещаются следующими способами

Открытая подписка.

Процедура эмиссии облигаций состоит из следующих этапов

  • Принятие решения о размещении ценных бумаг.
  • Утверждение решения о выпуске ценных бумаг.
  • Государственная регистрация выпуска ценных бумаг или присвоение выпуску ценных бумаг идентификационного номера.
  • Размещение ценных бумаг.
  • Представление уведомления об итогах выпуска ценных бумаг.

Услуги

  • Устное консультирование по вопросам регистрации выпуска облигаций, по вопросам проведения операций в реестре владельцев ценных бумаг, порядку и срокам размещения облигаций, порядку выплаты доходов по облигациям, порядку раскрытия информации.
  • Экспертиза учредительных и иных документов юридического лица с целью выпуска облигаций.
  • Подготовка проектов документов для созыва и проведения собраний и заседаний органов управления юридического лица с целью принятия решения о размещении облигаций.
  • Подготовка проектов документов органов управления юридического лица для размещения облигаций.
  • Подготовка проектов документов для регистрации выпуска и отчета об итогах выпуска (уведомления об итогах выпуска) облигаций в соответствии со Стандартами эмиссии.
  • Подготовка проектов сообщений для раскрытия информации на этапах эмиссии.
  • Взаимодействие с Банком России, НКО АО НРД, ПАО Московская Биржа, Клиринговыми организациями и депозитариями, иностранными биржами и регуляторами рынка ценных бумаг.

Результаты по услуге для клиента

  • Вывод Компании на публичный долговой рынок.
  • Узнаваемость Компании на рынке услуг.
  • Присвоение или изменение рейтинга привлекательности Компании.

Сроки оказания услуги

Сроки оказания услуг зависят от степени готовности Компании к выпуску облигаций, способа и условий размещения облигаций.

Перечень документов

Предоставляются по информационному запросу Консультанта.

Дополнительные услуги

  • Размещение структурных облигаций с привязкой к базовым активам:
    • цены драгоценных металлов;
    • индекс инфляции в России;
    • курсы иностранных валют;
    • фондовые индексы;
    • курсы ценных бумаг;
    • кредитный риск третьего лица.
  • Кросс-листинг выпуска облигаций (одновременное размещение на нескольких биржах).
  • Проведение анализа задач и целей юридического лица для определения способа размещения облигаций.
  • Подготовка плана–графика (road map) процедуры эмиссии ценных бумаг.
  • Письменное консультирование по следующим вопросам:
    • выпуски и обращение ценных бумаг;
    • обязательное раскрытие информации, подготовкой ежеквартальных и годовых отчетов;
    • деятельность профессиональных участников рынков ценных бумаг;
    • размещение и обращение российских ценных бумаг за пределами России;
    • выпуск ценных бумаг иностранных эмитентов в России;
    • производные финансовые инструменты.

Справочная информация

Взаимодействие с Банком России, НКО АО НРД, ПАО Московская Биржа, Клиринговыми организациями и депозитариями, иностранными биржами и регуляторами рынка ценных бумаг и т.д.

Дополнительный выпуск акций
7 дополнительных выпусков акций, размещаемых по закрытой подписке, в том числе двух не публичных акционерных обществ - предприятий угледобывающей промышленности Способ размещения – закрытая подписка, объем эмиссии по номинальной стоимости более 600 млн рублей.
Регистрация выпуска акций АО
1 выпуск при конвертации акций в акции с меньшей номинальной стоимостью.
Сопровождение процедуры эмиссии ценных бумаг предприятия оборонной промышленности
Сопровождение процедуры эмиссии ценных бумаг акционерного общества крупного предприятия оборонной промышленности в том числе: подготовка плана – графика процедуры эмиссии (способ размещения – закрытая подписка), подготовка проектов решений, принимаемых Советом директоров, Общим собранием акционеров Общества, подготовка полного комплекта документов на регистрацию дополнительного выпуска ценных бумаг, подготовка комплекта документов на регистрацию отчета об итогах дополнительного выпуска ценных бумаг, раскрытие информации на всех этапах эмиссии.
Новый профессиональный участник рынка ценных бумаг: Инвестиционный советник
Юридическая фирма Клифф рассказала читателям журнала «Акционерное общество» о том, кто такой инвестиционный советник и для чего необходимо к нему обращаться
Согласование сделок с акциями/долями с антимонопольным органом
Как избежать малоприятных моментов, которые могут омрачить радость новоиспеченного участника/акционера от заключения такой сделки?

Заказать услугу